O que são derivados de criptografia?

Contratos secundários ou ferramentas financeiras que derivam seu valor de um ativo subjacente primário são conhecidos como derivados de criptografia. O principal ativo nessa situação seria uma criptomoeda como o Bitcoin.

Futuros de criptografia, opções de criptografia e contratos perpétuos são os derivados de criptografia mais populares.

Um mercado à vista de Bitcoin permite que os comerciantes comprem e vendam Bitcoins a qualquer momento, mas existem algumas restrições. Por exemplo, os investidores só podem lucrar se o preço do Bitcoin subir. Qualquer pessoa que detenha BTC perderá dinheiro se o preço cair. Mesmo aqueles que tiveram a sorte de vender antes de uma queda substancial e querem recomprar a um preço mais baixo precisam que os preços voltem a subir. Se isso não acontecer, não há forma de ganhar dinheiro. Outra caraterística dos mercados à vista é o facto de obrigarem os investidores a manter na sua posse os activos sobre os quais pretendem especular.

Um derivado da Bitcoin, por outro lado, permite aos investidores negociar contratos que acompanham o preço da Bitcoin sem nunca terem de deter qualquer moeda criptográfica. Trata-se de acordos celebrados com um terceiro. Vamos voltar ao BTC e fingir que acredita que o preço vai subir, enquanto outra pessoa acha que vai cair. Você e esse outro especulador podem concordar que, após um determinado período de tempo, uma vez que o preço tenha mudado de alguma forma, um de vocês terá que pagar ao outro a diferença de preço.

Futuros de criptografia

Um futuro Bitcoin é essencialmente um contrato ou acordo entre duas partes para comprar e vender BTC a um preço definido em uma data definida no futuro (daí o nome). Nenhuma das partes, nesta situação, é necessária para deter o ativo subjacente, que é a Bitcoin. Em vez disso, limitam-se a liquidar a transação em dólares americanos ou em qualquer outra moeda que tenha sido acordada. A data de liquidação precisa distingue os contratos de futuros de outros instrumentos derivados de criptografia.

Opções de criptografia

As opções de criptografia são semelhantes aos futuros de criptografia, pois rastreiam o preço das criptomoedas, mas não precisam ser resolvidas em suas datas de vencimento. O nome "opções" vem do fato de que eles fornecem aos comerciantes a opção ou o direito de comprar ou vender a preços predeterminados em datas específicas no futuro.

Contratos perpétuos

Os contratos perpétuos de criptografia são derivados de criptografia sem data de expiração ou liquidação, ao contrário de futuros ou opções. Sob certas condições, os comerciantes podem deixar suas posições abertas pelo tempo que desejarem. Uma delas é que a conta deve ter um certo número de criptomoedas (margem). Outra consideração importante é a taxa de financiamento. Este é um método único que ajuda a vincular o preço do contrato perpétuo ao preço de uma moeda. O preço de um contrato de futuros irá sempre convergir com o preço do ativo subjacente na expiração devido ao seu limite de tempo. Como os contratos perpétuos não expiram, os seus preços podem começar a divergir drasticamente dos da bitcoin. Uma solução para isso é fazer com que um lado dos comerciantes pague ao lado oposto.